今日早盤(pán)，A股大幅反彈，上證指數(shù)高開(kāi)高走重回4100點(diǎn)之上，深證成指也收復(fù)14000點(diǎn)，創(chuàng)業(yè)板指亦收復(fù)3200點(diǎn)，科創(chuàng)綜指則一度大漲近3%。超4600只個(gè)股上漲，成交保持穩(wěn)定。

盤(pán)面上，消費(fèi)電子、電網(wǎng)設(shè)備、產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、混合現(xiàn)實(shí)的板塊漲幅居前，油服工程、糧食概念、貴金屬、航運(yùn)港口等板塊跌幅居前。

蘋(píng)果連續(xù)發(fā)布新品

消費(fèi)電子掀漲停潮

消費(fèi)電子產(chǎn)業(yè)鏈早間集體上攻，光學(xué)光電方向最為活躍，板塊指數(shù)高開(kāi)高走，放量大漲逾6%，開(kāi)盤(pán)不到1小時(shí)成交超過(guò)昨日（3月4日）全天成交。緯達(dá)光電僅約6分鐘就實(shí)現(xiàn)“30cm”漲停，龍騰光電、聚燦光電、華燦光電等批量“20cm”封板，冠捷科技、國(guó)星光電等逾30股漲停或漲超10%。

電子紙、折疊屏、AI眼鏡、智能穿戴等細(xì)分板塊也紛紛放量大漲，奧拓電子、同興達(dá)、南京熊貓、兆馳股份等批量漲停。

Wind實(shí)時(shí)監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，截至午間收盤(pán)，電子行業(yè)獲得逾194億元主力資金凈流入，位居申萬(wàn)一級(jí)行業(yè)之首。其中，工業(yè)富聯(lián)獲得逾11億元凈流入，佰維存儲(chǔ)獲得逾10億元凈流入，三安光電、聚飛光電等也獲得超億元凈流入。

昨日晚間，“2026蘋(píng)果春季新品發(fā)布會(huì)” 在上海舉行，這是蘋(píng)果首次在中國(guó)舉辦春季發(fā)布會(huì)。蘋(píng)果宣布推出低成本款MacBook Neo，售價(jià)4599元起，3月11日起發(fā)售。

而此前，蘋(píng)果已經(jīng)連續(xù)兩日在官網(wǎng)發(fā)布新品，3月2日發(fā)布iPhone 17e，3月3日發(fā)布全新M5 Pro和Max芯片，以及新一代的MacBook Pro和MacBook Air，還有全新的顯示器產(chǎn)品Studio Display。

此外，“2026年中國(guó)家電及消費(fèi)電子博覽會(huì)”將于3月12日—15日舉行，其間將舉辦多場(chǎng)新品發(fā)布活動(dòng)，參與企業(yè)包括京東、礪算科技、小米科技、九號(hào)公司等科技先鋒。

國(guó)聯(lián)民生指出，AI需求高增帶來(lái)產(chǎn)能擠兌效應(yīng)，疊加上游原材料成本上行，芯片設(shè)計(jì)、代工封測(cè)、PCB材料、MLCC、功率半導(dǎo)體等環(huán)節(jié)供需持續(xù)偏緊，漲價(jià)趨勢(shì)有望延續(xù)。行業(yè)整體景氣度上行，PCB、被動(dòng)元件等細(xì)分賽道表現(xiàn)亮眼，電子板塊具備持續(xù)上行動(dòng)力。

AI促進(jìn)電網(wǎng)建設(shè)加速

電網(wǎng)設(shè)備股繼續(xù)走強(qiáng)，板塊指數(shù)盤(pán)中一度放量大漲逾5%，再創(chuàng)歷史新高。通光線纜開(kāi)盤(pán)僅約4分鐘20%漲停，連續(xù)第2日封板，股價(jià)創(chuàng)10年新高，并逼近歷史最高點(diǎn)（復(fù)權(quán)），宏力達(dá)、中國(guó)西電等逾10股漲停或漲超10%。

其他發(fā)電設(shè)備、特高壓、智能電網(wǎng)、儲(chǔ)能等相關(guān)板塊也紛紛放量走高，百利電氣、東方電氣、上海電氣、順鈉股份等批量漲停。

消息面上，當(dāng)?shù)貢r(shí)間3月4日，亞馬遜、谷歌、Meta、微軟等科技巨頭高管參加了與美國(guó)總統(tǒng)特朗普的會(huì)議并簽署承諾文件，承諾通過(guò)購(gòu)買(mǎi)或自建發(fā)電設(shè)施等方式滿足新建AI數(shù)據(jù)中心的用電需求。

AI的興起，數(shù)據(jù)中心大規(guī)模建設(shè)令美國(guó)老舊的電網(wǎng)不堪重負(fù)。近期，美國(guó)三大區(qū)域電網(wǎng)運(yùn)營(yíng)商相繼獲批了總計(jì)750億美元的輸電擴(kuò)容項(xiàng)目，核心是建設(shè)一批超高壓線路。

此外，我國(guó)也大規(guī)模加快電網(wǎng)建設(shè)。國(guó)家電網(wǎng)此前宣布，“十五五”時(shí)期固定資產(chǎn)投資預(yù)計(jì)達(dá)4萬(wàn)億元，較“十四五”時(shí)期增長(zhǎng)40%。保障“十五五”期間年均不低于2億千瓦新能源接網(wǎng)和高效消納，助力新型能源體系建設(shè)。

南方電網(wǎng)也表示，2026年將安排固定資產(chǎn)投資1800億元，投資額連續(xù)五年創(chuàng)新高，年均增速達(dá)9.5%，相關(guān)資金將重點(diǎn)投向新型電力系統(tǒng)建設(shè)、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展、優(yōu)質(zhì)供電服務(wù)提升等領(lǐng)域。

長(zhǎng)城證券表示，美國(guó)變壓器的交付周期已經(jīng)從50周延長(zhǎng)至120周以上。中國(guó)電網(wǎng)設(shè)備相關(guān)企業(yè)在交付時(shí)間、技術(shù)、成本等方面具備相對(duì)優(yōu)勢(shì)，變壓器等設(shè)備的出口訂單有望持續(xù)受益。